PVD lấy lại những gì đã mất

[voi]

Vẫn còn em đây, hôm qua bình quân giá nên hôm nay hết tiền để múc rồi . Khi nào bên CTCK cho em cầm cố em xúc tiếp . PVD giá này mà chi 3:1 chỉ còn khoảng 60, bằng với đáy tháng 3 trong khi giá dầu hiện nay gấp vài lân .

Lợi nhuận chưa phân phối tính đến Q3 là 929 tỉ đ (bảng cân đối kế toán Q3) trong khi tổng vốn cổ phần sau khi sáp nhập PVD Invest sẽ là 1.580 tỉ đồng => Tối thiểu cũng phải chia 2:1 (tức mới dùng hết 790 tỉ đ thôi). Chưa kể thương vụ sáp nhập PVD Invest sẽ tạo 1 khoản thặng dư khoảng 1.150 tỉ đồng. Khoản này mà dùng để chuyển đổi thành vốn cổ phần thì tỉ lệ còn > 1:1 nữa cơ.

Hề Hề ... đã có báo cáo tài chính Q3 rồi mà hình như kô bác nào dám đề cập tới: http://www.pvdrilling.com.vn/attachm...CTC_3Q2009.pdf vì thoạt nhìn tưởng xấu vì nó tụt so với Q2 trong khi còn bị tính thêm thuế TNDN năm 2007& 2008 nữa chứ (chắc các năm trước tính sót?).

Phân tích kỹ các bác sẽ thấy tín hiệu tốt:

Q3: Giàn PVD1 có giá cho thuê thấp nhất mà lợi nhuận trước thuế chỉ giảm 19 tỉ so với Q2. Trong khi đó giàn PVD2 chỉ hoạt động vào cuối tháng 9 gần như chưa mang lại lợi nhuận cho Q3, còn giàn PVD3 chưa về. Theo ước đoán của tôi Q4, với hoạt động full của 2 giàn PVD1 và PVD2, LN sau thuế Q4 sẽ khoảng 400 tỉ đ và cả năm 2009 khoảng 1.170 tỉ đồng. Năm 2010: trên 2000 tỉ đ (các bác tham khảo lại bài phân tích của tôi trong diễn đàn này nhé).

Giả định kô chia thêm cổ phiếu:

EPS 3 quý = 5.761 (xem báo cáo Q3); EPS Quý 4 = 400 tỉđ/ 158 tr cp = 2.531 => EPS 2009 = 5.761+2.531 = 8.292 đ
=> P/E hiện tại = 84.000/ 8.292 = 10.13 (Quá thấp)
EPS 2010 = 2000 tỉ đ/ 158 tr cp = 12.658 đ. Với P/E = 15, giá của PVD năm 2010 sẽ là 12.658 x 15 = 189.870 đ

PVD UP UP UP !!!