Trích dẫn Gửi bởi connick2 Xem bài viết
Nhìn lệnh mua thì quá ổn rồi, giờ chắc chỉ chờ tin quỹ VEIL để cất cánh
Tôi cho rằng RAL là mã cổ phiếu rất ổn, tôi đã và đang mua RAL ở vùng giá 30. Có 6 lý do nên đầu tư vào RAL
1. Chỉ số cơ bản của RAL đang rất tốt, EPS khoảng 4,000 đồng, BV 38,000 đồng, ngành hàng tiêu dùng thì với P/E 7.4 là khá rẻ, P/E ở mức 10-12 là hợp lý vì vậy xét trong điều kiện hiện tại RAL ở mức 40-44 là phù hợp.
2. RAL đang thấp tương đối so với DQC, mặc dù chỉ số của RAL tốt hơn, xuất khẩu bóng đèn của RAL có thể kém so với DQC nhưng bù lại RAL có mặt hàng phích nước (hiện chiếm 85% cả nước). Như vậy, so sánh tương quan RAL đáng để đầu tư hơn.
3. RAL là một thương hiệu lớn, thương hiệu quốc gia nên có sự ổn định tương đối so với những thương hiệu khác.
4. RAL có vay nợ ngắn hạn khá nhiều, (500 tỷ đồng) dành cho dự trữ nguyên liệu, vật hiệu và hàng tồn kho. Trong xu hướng lãi suất giảm, đặc biệt lãi suất ngắn hạn hiện đang rất thấp sẽ làm giảm chi phí tài chính cho RAL và vô hình chung làm tăng lợi nhuận.\
5. RAL là cổ phiếu tương đối đậm đặc, 3 năm rồi RAL chưa tăng vốn, vốn hiện tại vẫn chỉ là 115 tỷ đồng/ so với DQC là 200 tỷ đồng, trong khi doanh thu của RAL gấp 2 lần DQC, năm nay doanh thu của RAL sẽ đạt 1,200 đồng (ít nhất) sẽ là sức ép để RAL tiếp tục tăng vốn trong thời gian tới.
6. Giá trị sổ sách của RAL chưa kể đến 55,000-57,000 m2 đất tai Hạ Đình, Nguyễn Trãi, Hà Nội. Theo quy hoạch chung của thành phố khu Cao, XÀ, Lá (gồm Cao su sao vàng, xà phòng,thuôcs lá và cả bong đền RAL) sẽ chuyển đổi mục đích sử dụng đất. Khi đó giá trị vô hình của RAL sẽ tăng lên rất nhiều. Điều này thể hiện cụ thể là nhà máy của RAL đã chuyển sang Bắc Ninh, đã khấu hao cơ bản nên nguồn thu từ đền bù sẽ tạo ra một dòng tiền mặt đáng kể cho doanh nghiệp.